L'analyse des flux d'ordres est une méthode utilisée dans le trading pour mieux comprendre la dynamique de l'offre et de la demande sur les marchés financiers. Il fait référence au processus d'analyse et de compréhension des ordres d'achat et de vente réels passés par les traders en temps réel ou quasi réel. Cette analyse vise à fournir aux traders une meilleure compréhension du sentiment du marché, des mouvements potentiels de prix et des conditions de liquidité. Voici quelques aspects clés de l’analyse du flux de commandes :
Carnet d’Ordres
Le carnet d'ordres est un affichage en temps réel des ordres d'achat et de vente pour un instrument financier particulier. Il indique le prix, la quantité et la direction (achat ou vente) de chaque commande. L'analyse du carnet de commandes aide les traders à évaluer où se concentrent les niveaux de l'offre et de la demande.
Profondeur du Marché
La profondeur du marché fait référence au nombre d’ordres d’achat et de vente à différents niveaux de prix dans le carnet d’ordres. Il aide les traders à évaluer la force des niveaux de support et de résistance et peut signaler des retournements de prix potentiels en cas de changements significatifs dans la profondeur du marché.
Profil de Volume
L'analyse du profil de volume consiste à tracer le volume négocié à différents niveaux de prix sur une période spécifique. Cela peut aider les traders à identifier les zones de forte activité commerciale (groupes de volumes) et les zones potentielles dans lesquelles le prix peut trouver un support ou une résistance.
Graphique de Cluster
Les graphiques de cluster, également appelés graphiques d'analyse de cluster ou graphiques d'empreinte, sont principalement utilisés dans le cadre de l'analyse de marché, notamment dans l'étude des flux d'ordres. Ils montrent la concentration et la répartition de l'activité commerciale à chaque niveau de prix. Les graphiques en cluster affichent généralement des rectangles de différentes tailles et couleurs pour représenter le volume négocié à des niveaux de prix spécifiques.
Données de Temps et de Ventes
Les données de temps et de ventes, également connues sous le nom de bande, fournissent un enregistrement chronologique de chaque transaction exécutée sur un marché, y compris le prix, la quantité et l'horodatage. Les traders utilisent ces données pour évaluer le rythme des transactions et détecter les transactions importantes ou les activités inhabituelles.
Flux des Ordres de Marché
L'analyse du flux des ordres de marché (ordres exécutés au prix actuel du marché) peut donner aux traders un aperçu du sentiment immédiat du marché. Une augmentation des ordres de marché peut indiquer un changement soudain de sentiment.
Indicateurs de Flux des Ordres
Les traders utilisent souvent des indicateurs et des outils spécialisés pour analyser le flux d'ordres, tels que l'écart achat-vente, le déséquilibre du carnet d'ordres ou le delta cumulé, qui calcule la différence nette entre la pression d'achat et de vente.
En étudiant le flux des ordres, les traders tentent de mieux comprendre la dynamique du marché et d'anticiper les futurs mouvements de prix. Cependant, il est essentiel de noter que l’interprétation des données sur les flux d’ordres peut être complexe et nécessite souvent une compréhension approfondie des mécanismes du marché et l’utilisation de logiciels et d’outils spécialisés. Les conditions du marché peuvent également changer rapidement, les traders doivent donc rester vigilants et adapter leurs stratégies en conséquence.
Il convient également de noter qu'en raison du fait que le marché de Forex est décentralisé, c'est-à-dire qu'il n'existe pas de place de trading unique comme le NYSE et le NASDAQ, l'accès aux volumes du marché sur le Forex n'est pas informatif. Cependant, étant donné que le prix des instruments Forex est dérivé du prix des contrats à terme sur devises et matières premières, les traders de Forex peuvent facilement analyser les données de trading CME pour analyser les instruments Forex.