El análisis de flujo de órdenes es un método utilizado en el trading para obtener información sobre la dinámica de oferta y demanda en los mercados financieros. Se refiere al proceso de analizar y comprender las órdenes reales de compra y venta realizadas por los comerciantes en tiempo real o casi en tiempo real. Este análisis tiene como objetivo proporcionar a los traders una mejor comprensión del sentimiento del mercado, los posibles movimientos de precios y las condiciones de liquidez. Estos son algunos aspectos clave del análisis de flujo de pedidos:
Libro de pedidos
El libro de pedidos es una exhibición en tiempo real de las órdenes de compra y venta de un instrumento financiero en particular. Muestra el precio, cantidad y dirección (compra o venta) de cada pedido. El análisis de la libreta de pedidos ayuda a los comerciantes a evaluar dónde se concentran los niveles de oferta y demanda.
Profundidad de mercado
La profundidad del mercado se refiere al número de órdenes de compra y venta a diversos niveles de precios en el libro de órdenes. Ayuda a los comerciantes a medir la fuerza de los niveles de soporte y resistencia y puede señalar posibles reversiones de precios cuando hay cambios significativos en la profundidad del mercado.
Perfil de Volumen
El análisis del perfil de volumen implica trazar el volumen negociado a diferentes niveles de precios durante un período específico. Esto puede ayudar a los operadores a identificar áreas de alta actividad comercial (clústeres de volumen) y áreas potenciales donde el precio puede encontrar soporte o resistencia.
Gráfico de Cluster
Los gráficos de clúster, también conocidos como gráficos de análisis de clústeres o gráficos de huella, se utilizan principalmente en el contexto del análisis de mercado, particularmente en el estudio del flujo de órdenes. Muestran la concentración y distribución de la actividad comercial en cada nivel de precios. Los gráficos de clústeres suelen mostrar rectángulos de diferentes tamaños y colores para representar el volumen negociado a niveles de precios específicos.
Datos de Tiempo y Ventas
Los datos de tiempo y ventas, también conocidos como la cinta, proporcionan un registro cronológico de cada operación ejecutada en un mercado, incluyendo el precio, la cantidad y la marca de tiempo. Los comerciantes utilizan estos datos para evaluar el ritmo de negociación y detectar grandes operaciones o actividad inusual.
Flujo de Órdenes de Mercado
Analizar el flujo de órdenes de mercado (órdenes ejecutadas al precio actual del mercado) puede dar a los traders información sobre el sentimiento inmediato del mercado. Un aumento en las órdenes de mercado puede indicar un cambio repentino en el sentimiento.
Indicadores de flujo de pedidos
Los comerciantes suelen utilizar indicadores especializados y herramientas para analizar el flujo de órdenes, como el diferencial de la compra y la venta, el desequilibrio del libro de pedidos o el delta acumulativo, que calcula la diferencia neta entre la presión de compra y venta.
Al estudiar el flujo de órdenes, los traders intentan obtener una comprensión más profunda de la dinámica del mercado y anticiparse a los futuros movimientos de precios. Sin embargo, es esencial tener en cuenta que interpretar los datos del flujo de órdenes puede ser complejo y, a menudo, requiere un conocimiento profundo de la mecánica del mercado y el uso de software y herramientas especializadas. Las condiciones del mercado también pueden cambiar rápidamente, por lo que los traders deben mantenerse alerta y adaptar sus estrategias en consecuencia.
También hay que señalar que debido a que el mercado Forex está descentralizado, es decir, no hay un solo lugar de negociación como NYSE y NASDAQ, el acceso a los volúmenes de mercado en Forex es poco informativo. Sin embargo, dado que el precio de los instrumentos de Forex se deriva del precio de los futuros de divisas y materias primas, los operadores de Forex pueden analizar fácilmente los datos de negociación de CME para analizar los instrumentos de Forex.